Cómo Funciona Tectonic

Bienvenidos a este post, donde vamos a ver cómo funciona Tectonic, la principal plataforma de préstamos en la red de Cronos.

Tectonic se ha vuelto una parte fundamental del ecosistema de Cronos, al aportar un tipo de plataforma que necesitan todas las redes, las plataformas de préstamos. Ya que abren muchas posibilidades a los usuarios a poder hacer dentro de la propia red, sin tener que usar plataformas fuera de ella.

Tectonic cuenta con más de 900 millones de depósitos y más de 400 millones en préstamos de los usuarios. Siendo una de las plataformas con más TVL o valor total bloqueado de todo Cronos.

Qué es Tectonic

Tectonic es un protocolo de mercado monetario descentralizado no basado en algoritmos que permite a los usuarios participar como proveedores o prestatarios de liquidez. Los proveedores proporcionan liquidez al mercado para obtener un ingreso pasivo, mientras que los prestatarios pueden tomar prestada la liquidez de forma sobre-colateralizada.

Tectonic es un fork de AAVE, la plataforma principal de préstamos en Ethereum y otras redes. Como hemos visto en muchas redes nuevas, se suele hacer un fork de AAVE, ya que es una plataforma robusta y que no ha sido hackeada, para crear una plataforma de préstamos en esa red. Y este es el caso de Tectonic. Por lo que si has usado AAVE o alguna plataforma similar, no tendrás dificultades en entender su funcionamiento.

Tectonic te permite depositar tus criptmonedas y recibir un % anual por ello. Este % anual viene de los usuarios que quieren pedir prestado y pagan un interés por el préstamo. De la misma manera, las criptomoneda que deposites, las puedes usar de colateral o aval, y pedir prestado otra criptomoneda, siempre respetando la cantidad máxima para evitar ser liquidado.

Aunque antes, si no sabes cómo configurar la red de Cronos en Metamask y depositar fondos, puedes encontrar la guía aquí.

Markets

Lo primero que verás son la pestaña de markets, donde encontramos toda la información principal de cómo funciona. Siendo a la izquierda del todo la criptomoneda en cuestión. Seguimos yendo más a la derecha con la cantidad total que hay depositada en total supply, la cantidad total prestada en total borrow, el % de uso que hay de esa criptomoneda, respecto a los depósitos y préstamos.

Si seguimos, encontramos el % anual por depositar esa criptomoneda en supply APY, y por último, el % anual por pedir prestado en borrow APY.

En los % anuales, podrás ver dos %, uno en grande, y el otro en pequeño con el símbolo del token de Tectonic. Esto es porque la plataforma tiene incentivos para incentivar a los usuarios a usarla. Y por tanto, el % anual en pequeño, es lo que recibirás en el token de la plataforma, TONIC. Por lo que, para pedir prestado, vas a tener que pagar un % anual, pero también vas a recibir tokens de TONIC por ello, y en ocasiones el % anual que recibes es superior al que debes pagar. Por lo que, te estarán pagando por pedir prestado.

Esta es una mecánica que hemos visto en muchas plataformas de préstamos para incentivar a nuevos usuarios a usarlas, y atraer liquidez. Incluso en AAVE con la red de polygon o Avalanche lo hemos podido ver.

Un aspecto que me gustaría destacar de Tectonic, es la gran cantidad de criptomonedas que tiene, donde habitualmente en las nuevas redes suelen tener muy pocas, el token principal de la red y alguna más. Pero en este caso, encontramos varias stablecoins, junto a ETH y BTC, lo que hace que puedas hacer estrategias interesantes en esta red.

Supply

Ahora que ya hemos visto lo principal, vamos a ver cómo puedes depositar tus criptomoendas. Para ello, pulsaremos en aquella que nos interese. Aquí, podrás encontrar mucha información que te recomiendo mirar, especialmente el colateral factor si quieres después pedir prestado.

Una vez revisada la información, pulsa en supply, y primero deberás pulsar en enable y confirmar en tu wallet. Ahora ya podrás indicar la cantidad, y pulsar en deposit para confirmar en tu wallet y empezar a conseguir el % anual.

Para retirar tu depósito, puedes pulsar en withdraw y retirarlo en todo momento. Esto si, si has pedido un préstamo usando ese depósito como colateral, primero deberás devolver el préstamo para poder retirar tus criptomonedas.

Borrow

Para pedir prestado, el funcionamiento es el mismo, pero yendo a borrow. Aunque vamos a tener que tener en cuenta ciertos aspectos. El primero, es el colateral factor, que es el máximo que vamos a poder pedir prestado respecto a nuestro depósito. SI por ejemplo hemos depositado 100$ en USDC, y queremos pedir prestado BTC, si el colateral factor es del 80%, podremos pedir hasta un máximo de 80$ equivalentes en BTC.

Otro aspecto relevante es el liquidation penalty, que suele ser de un 10%, donde quiere decir que se te penalizará un 10% si tu posición se liquida. Cuando pulses en borrow, podrás ver el LTV o current loan to value, y este valor no puede superar el liquidation threshold, o tu posición será liquidada.

Para evitar esto, te recomiendo pedir prestado una cantidad pequeña respecto al total depositado, o si cae de precio algún activo, puedes depositar más fondos o ir a repay y pagar parte de tu préstamo para evitar ser liquidado.

En el dashboard, podrás encontrar toda la información acerca tu balance, tanto en % anual, como el riesgo que tienes en cada momento y el LTV, que te recomiendo que le prestes atención si no quieres ser liquidado. También des de aquí, podrás reclamar tus recompensas respecto a los % anuales que recibes por depositar, y por pedir prestado con el token TONIC.

TONIC

Aquí, podrás hacer staking de los tokens de Tonic, como muchas otras plataformas que tienen su propio token, y recibir xTONIC. Al hacer staking de TONIC, consigues parte de las comisiones que genera la plataforma, y se reparte entre los usuarios que hacen staking del token TONIC. Además de ayudar a mantener el protocolo más seguro.

Espero que te haya servido para conocer con más detalle cómo funciona Tectonic, la principal plataforma de préstamos en Cronos. Recuerda que, si no tienes una cuenta con binance, vas a poder crearla justo debajo.